2.2 发展供应链金融对中小企业的重要意义

2.2.1 有助于缓解资金紧张，解决融资难、融资贵的问题

《国务院关于进一步促进中小企业发展的若干意见》指出，中小企业是我国国民经济和社会发展的重要力量，促进中小企业发展是保持国民经济平稳较快发展的重要基础，是关系民生和社会稳定的重大战略任务。党的十八大和十九大都明确了对中小企业发展的重视，而2014年的《政府工作报告》特别指出：“促进互联网金融健康发展，完善金融协调机制，密切监视跨境资本流动，守住不发生系统性和区域性金融风险的底线。让金融成为一池活水，更好地浇灌小微企业、‘三农’等实体经济之树”。无论是政府的政策指引还是市场经济的真实要求，都促进了以互联网为基础的供应链金融的蓬勃发展，也使其成为与产业发展关系最密切的金融形式。

《2015中国企业信用风险报告》指出，赊销已经成为企业最广泛的支付方式，占据的比例由2007年的54.1%上升到2014年的89.6%。但随之而来的是逾期情况的加剧，2014年有56.7%的企业表示被拖欠的款项较前一年有所增加，平均逾期天数超过90天的企业也增加了近2%。可见，在很大程度上内源性融资并不能满足企业的发展需求，同时，由于金融市场的限制，中小企业获得金融股票等资本市场融资的可能性非常小，因此银行信贷仍然是其最主要的融资渠道。银行在选择贷款客户的时候往往会以大型企业为主，以规避中小企业资信状况不明、财务制度不健全、担保品缺乏和抗风险能力弱等问题，即使中小企业获得了银行的信贷，其付出的成本代价也更高，而供应链金融则为突破这种隔阂提供了一种依托商务交易数据的新融资模式。

2.2.2 有助于打造产业生态圈，提升供应链的整体竞争力

随着现代化经济专业分工和协作的深化，以供应链为纽带形成的产业集群对于各国经济乃至全球经济的发展都产生了重要的影响。在此背景下，物流业也呈现出稳中向好的发展态势，物流转型升级持续推进，物流业与制造业、流通业、金融业等联合深化的程度日渐增加。资金是产业发展的血液，根据各个环节的特征配以合理的资金供给，在保障产业发展的同时，也为金融业的发展提供了新的方向。供应链金融已经成为中小企业融资的重要方式，其中，作为供应链集成服务的供应商，物流企业具有信息纽带和信用保障的作用。根据统计数据，2013年社会融资规模达17.29万亿元，而物流企业参与监管的融资规模则占到了17.4%。

市场竞争已经逐渐从个体之间的竞争转变为产业链之间、供应链之间的竞争。为了增强市场竞争力，核心企业打造可持续发展的产业生态圈，需要对供应链上的企业从资金、信息和物流等多个方面进行协同管理。目前，随着互联网、物联网和大数据技术的发展，物流和信息流的协同和传导问题已经取得长足进步，相比之下，供应链中的资金流却呈现出低效率的问题，影响了供应链整体效率的进一步提升。如前文所述，采用赊销和预付款方式的融资模式并不能解决企业的资金和发展需求，外部融资势在必行，核心企业在供应链资金流中充当全局把控和顶层设计者，通过各种技术手段获得供应链企业的各项信息，从而在起到优化资源配置作用的同时为自己做出最优决策。核心企业通过发展供应链金融，拓展了业务空间，增加了利润来源。此外，核心企业通过供应链金融服务，与供应链上的企业联系更紧密，产业生态圈更稳定，整个供应链的效率和竞争力也随之提升。